En los últimos meses, el panorama financiero y comercial en Argentina ha experimentado un notable cambio en la forma de pago de bienes y servicios. La utilización de cheques, tanto físicos como electrónicos, con pagos a plazos, ha vuelto a ser una alternativa confiable para empresarios de diferentes rubros.
Este fenómeno responde a la necesidad de financiamiento y a la posibilidad de operar con plazos de pago más extendidos, lo que permite una mayor planificación financiera para las empresas.
El empresario posadeño, Carlos María Beigbeder, explicó a PRIMERA EDICIÓN este cambio en la operatoria. “Ahora está usándose cada vez más el pago con cheques, ya que ahora tenés plazo para cobrar. Antes, durante la presidencia de Alberto Fernández, las transacciones comerciales eran mucho más de contado. Ahora podés pagar a 30, 60 y 90 días, eso se hace con cheques, ya sean físicos o electrónicos”, indicó el empresario.
Este incremento del uso de cheques no se limita a sectores específicos, sino que atraviesa prácticamente toda la economía. “Lo que sí cambió es el uso de cheques posdatados, es decir, un cheque a plazo. Antes era lo mismo un cheque que una transferencia, hoy hacer un cheque te sirve para pagar con plazo”, agregó Beigbeder.
En este contexto, Patricia Filich, propietaria de Gran Gomería Ruta 12, detalló cómo la modalidad de pago con cheques ha impactado en su negocio. “Creo que porque el poder adquisitivo de la gente también ha mejorado, por ahí tiene un poco que ver, por eso esta posibilidad de pagar con cheques ahora”, señaló en diálogo con FM 89.3 Santa María de las Misiones.
Asimismo, advirtió que esa modalidad de pago es algo que no se veía hace tiempo. “No sé hace cuántos años que dejamos de ver esto, de la financiación de 300 días. Hace prácticamente un año se dejó de ver. O tal vez había, pero a un costo tremendamente alto. Ahora no, realmente el interés es muy poco y es para aprovechar”, apuntó.
Por su parte, el empresario metalúrgico y presidente de la Cámara de Comercio e Industria de Posadas, Carlos Manuel Amores, advirtió que esta herramienta siempre estuvo presente en el mercado industrial, solo que cambiaron los tiempos de pagos.
“En su momento, con el Gobierno anterior, por el tema inflacionario era todo transferencia al contado y cheques a no más de cinco días. Eso cambió ahora, con un poco más de estabilidad. Ya se está empezando a trabajar a 30,60, 90 o 120 días, como máximo”, explicó a este Diario.
Predominio de los e-cheqs
El crecimiento de los pagos con cheques también ha mostrado una tendencia hacia la digitalización. Según un informe reciente, los cheques electrónicos o e-cheqs ya superan en uso a los físicos, alcanzando un 52% del total de operaciones. Esta transición no solo agiliza las transacciones, sino que también reduce errores y rechazos.
Durante el cuarto trimestre de 2024, se registraron más de 20 millones de cheques presentados en el sistema financiero. Solo en diciembre, se emitieron 3.132.534 e-cheqs, un incremento del 44% en comparación con el mismo mes del año anterior, cuando se registraron 2.171.161.
Uno de los beneficios clave del cheque electrónico es la reducción en la cantidad de rechazos. Mientras que la tasa de rechazo de los cheques físicos en 2024 fue del 2,57%, en los e-cheqs descendió al 1,21%. Esto se debe a que, al ser digitales, eliminan errores comunes en los cheques en papel, como equivocaciones en letras o números al completarlos manualmente.
Regulaciones recientes
El crecimiento del uso de cheques ha sido acompañado por modificaciones regulatorias que buscan otorgar mayor seguridad y transparencia a las operaciones. Desde el 1 de enero, entró en vigencia la Resolución General N° 1041/2024 de la Comisión Nacional de Valores (CNV), que establece nuevas normativas para la negociación de cheques de pago diferido y pagarés bursátiles.
La normativa impone requisitos adicionales a los emisores, los Agentes de Liquidación y Compensación (ALyCs) y los mercados involucrados en procesos de canje y reestructuración de deuda.
Su objetivo es asegurar que los inversores cuenten con información completa y clara para la toma de decisiones. También introduce pautas mínimas para la reglamentación de los mercados y exige la custodia y transferencia de estos documentos a través de un Agente Depositario Central.
Asimismo, la resolución establece reglas específicas para la negociación secundaria de estos instrumentos financieros, con cláusulas orientadas a reforzar la transparencia en los canjes y a mejorar el análisis de riesgo y la supervisión del sistema. Antes del 31 de enero de este año, los mercados debían adecuar sus reglamentos a estas nuevas exigencias.
El crecimiento del uso de cheques refleja un cambio en la dinámica financiera de los diferentes mercados. Mientras que en el pasado reciente las operaciones se realizaban mayoritariamente en efectivo o mediante transferencias inmediatas, hoy el financiamiento mediante cheques vuelve a ocupar un rol central en la economía.
La digitalización del sistema y las nuevas regulaciones buscan optimizar este mecanismo de pago, ofreciendo a las empresas y comerciantes herramientas más seguras y eficientes para administrar sus recursos.
Este fenómeno se enmarca en un proceso de transformación del sistema financiero, donde los medios de pago tradicionales conviven con nuevas herramientas digitales. La adaptación de los comercios y empresas a este escenario será clave para aprovechar las ventajas que ofrece esta diversificación de métodos de pago.
Comparación con otros medios de pago
El uso de cheques ha crecido en un contexto donde los pagos digitales también han aumentado. Sin embargo, mientras que las transferencias inmediatas y los pagos con billeteras virtuales han sido adoptados por consumidores finales, los cheques siguen siendo un recurso clave en las transacciones entre empresas.
Esto se debe a que permiten plazos de pago más flexibles, lo que resulta atractivo en un contexto económico en el que el acceso al crédito bancario puede ser limitado.
A diferencia de los pagos con tarjeta de crédito, que suelen implicar costos financieros más elevados y límites de compra, los cheques permiten negociar montos más altos sin recurrir a líneas de financiamiento tradicionales. Además, en comparación con el efectivo, ofrecen mayor seguridad y trazabilidad, reduciendo riesgos de fraude y pérdida de dinero físico.
